%100 Getiri Potansiyelli 4 Hisse! Bilançoları Çok Güçlü (+2 Bonus Hisse) Özeti

Genel Piyasa ve Filtreleme Kriterleri

Dolar endeksi Bollinger Bandı orta kanalının aşağısına indi; 10 yıllık ABD tahvil getirileri hafif geriledi.
Fed’in faiz arttırımına gitmeyeceğini açıklaması halinde altın, gümüş, Bitcoin ve TCMB’nin elinin rahatlamasıyla BIST’te özellikle bankacılık tarafında yukarı hareket bekleniyor.
Filtreleme kriterleri:
- Pro skor minimum 6
- Fiyat skoru maksimum 60
- FBO model 1 ve model 2 minimum getiri %50
- Net kar yıllık artan, satışlar yıllık artan
- Net kar minimum 100
- İşletme faaliyetlerinden nakit akışı minimum 1
- FK 1-28 arası
Bu filtrelerle 36 hisse çıktı; Pro skora göre sıralandı.

Destek seviyeleri: 35 TL (%6,5 düzeltme), 33,5 TL (%10 düzeltme)
Potansiyel getiri: Ağırlıklandırılmış fiyat 111 TL → %190; FBO model 1 %100 üzeri
Finansal veriler (yıllık):
- Hasılat: %50 büyüme
- FAVÖK: %138 büyüme
- Net kar: %77 büyüme
- Öz kaynak: %13 büyüme
- İşletme faaliyeti nakit akışı: 7 milyar TL (önceki yıl 2,5-3 katı); net kar 2,5 milyar TL → 8 katı
Reel (enflasyon muhasebesi): Hasılat %17, FAVÖK %80, net kar %35 büyüme
F skor: 6 (sektör ortalaması 48)
Çarpanlar: FDS uygun, PDD uygun, FD/FAVÖK uygun; FK sektör ortalamasıyla aynı (2026/06 ve 2026/09 ile FK’nın 13-14 bandına gelmesi bekleniyor)
Cari oran: 1’in üzerinde
Kaldıraç oranı: %65
Fiili dolaşım oranı: %15 (çok düşük)
İndirgenmiş nakit akımı: Ortalama 35 TL → potansiyel getiri negatif; nakit üretme kapasitesi önümüzdeki çeyreklerde takip edilecek.

Fiyat skoru: 33 (makul)
Destek seviyeleri: 10,33 TL (%3,5 düzeltme); süper destek 9,80 TL
Potansiyel getiri: FBO model 1 %342, FBO model 2 %750
Finansal veriler (yıllık):
- Hasılat: %60 büyüme
- FAVÖK: %43 büyüme
- Net dönem karı: %247 büyüme
- Öz kaynak: %14 büyüme
- Nakit durumu: Zarardan ciddi kara geçti, net karın 3 katı
F skor: 7 (sektör ortalaması 56)
Çarpanlar: Tüm çarpanlar sektör ortalamasının altında (FD/FAVÖK’te 7 kat, FDS’de 100 kat mesafe)
Kaldıraç oranı: %80’den geriliyor (riskli)
Fiili dolaşım oranı: %61
Pro skor: 8,5

Destek seviyeleri: 413 TL (mevcut seviye – FBO algoritması), 404,5 TL (ikinci destek); konuşmacı 400 TL‘yi ikinci destek olarak belirtiyor.
Finansal veriler (yıllık):
- Hasılat: %38 büyüme
- FAVÖK: %63 büyüme
- Net kar: %42 büyüme
- Öz kaynak: %14 büyüme
- Nakit durumu: Önceki çeyreğe göre gerilese de net dönem karı seviyesinde
Satışlar rekor, FAVÖK rekor, net kar rekora yakın
F skor: 6 (sektör ortalaması 58)
Çarpanlar: FK ucuz, FD/FAVÖK ucuz, FDS oldukça ucuz; PDD bir miktar yukarıda
Cari oran: Kuvvetli
Kaldıraç oranı: %55’ten %53’e düştü
Öz kaynak karlılığı: Nominal %19,2’den %18,2’ye; enflasyon muhasebesinde %17,1’den %16,8’e (yalnızca %0,3 düşüş)
Mevsimsellik etkisi: Yaz aylarında ciro düşüşü bekleniyor.

Fiyat skoru: 29
Pro skor: 6,2
Destek seviyeleri: 103 TL, 100 TL
Potansiyel getiri: FBO model 1 %51, FBO model 2 %183; kümülatif %110
Finansal veriler (yıllık):
- Hasılat: %43 büyüme
- Net kar: %50 büyüme
- Öz kaynak: %12 büyüme
- İşletme faaliyeti nakit akışı: Net karın 3 katı (önceki dönemin altında ama yeterli)
Satışlar rekor, FAVÖK rekor, net kar rekora yakın
Çarpanlar: FK biraz pahalı (sektör dar – yalnızca Türk Telekom ile rekabet); F skor düşük
FAVÖK marjı artıyor, net kar marjı artıyor, brüt kar marjı geriliyor
Kaldıraç oranı: %48’den %52‘ye çıktı (negatif)
Cari oran: 1,7 (süper)
Öz kaynak karlılığı: %7,8

Durum: Kısmi geri çekilme var; 87,8 TL‘den 66 TL‘ye düştü (Mayıs ayından bu yana %30 değer kaybı)
Giriş stratejisi: Dip destek noktası aramak yerine indikatörlerde hacimli ve momentumlu al sinyali beklenmeli. Stokastik RSI’da al sinyali yok; SMA 5/11 aşağı yönde. Hacim oluşmuş ancak momentum kesinleşmesi gerekiyor.
Potansiyel getiri: Kısa vadede %15-20, orta vadede %30
Finansal veriler (yıllık):
- Hasılat, FAVÖK, net kar, öz kaynaklarda süper büyüme
- Nakit durumu net karın altında ama kötü değil
- Satışlar rekor, FAVÖK rekor, net kar rekora yakın
F skor: Güzel
Çarpanlar: Sektör ortalamasına göre uygun; FK uygun, FD/FAVÖK biraz yukarıda, PDD biraz yukarıda, FDS uygun
Öz kaynak karlılığı: %42 (mükemmel)
Cari oran: İyi
Kaldıraç oranı: Yavaş yavaş düşüyor
Kar marjı ve brüt kar marjı: Yukarı hareket ediyor.

Durum: Daha önce 19-20 TL‘den maliyetlenip 35-40 TL‘ye 3 kat getiri sağlanmıştı; daha önce 10 TL‘den 40 TL‘ye hareketleri de izlenmişti.
Giriş stratejisi: Dip destekler yakalanmalı.
Destek seviyeleri: 31,20 TL, altı 29,60 TL
Finansal veriler (yıllık):
- Hasılat artıyor, FAVÖK artıyor, net kar artıyor, öz kaynak artıyor
- İşletme faaliyeti nakit akışları çok güzel
- Satışlarda çeyreklik geri çekilme var (takip edilecek)
Çarpanlar: Oldukça güzel, uygun seviyeler
Kar marjı: Yukarı doğru
Öz kaynak karlılığı: Bir tık aşağı
Kaldıraç oranı: Düşüyor
Bilanço: İyi; fiyat skorunun gerilemesi için uygun desteklerden giriş yapılmalı.

Durum: Trade amaçlı, uzun vadeli yatırıma uygun değil.
Fiili dolaşım oranı: %84-89,4 (çok yüksek)
Giriş stratejisi: Dönüş pozisyonu kollanmalı – SMI al sinyali, SMA 5/11 yukarı kesiş, stokastik RSI anlamlı ve hacimli al sinyali ile birlikte giriş yapılabilir.
Potansiyel getiri: %15 bandında
Finansal yapı: Satışlar, FAVÖK, net kar toparlanmış; öz kaynak, hasılat, FAVÖK, net kar gibi tüm yapılar güzelleşmiş.
Takip: Takas, kademe, derinlik ekranlarına bakılması ekstra fayda sağlar.