Özet: Nakit Gücü ve Döviz Pozisyonu Güçlü 5 Hisse Analizi

Genel Giriş ve Amaç

• Video konusu: Nakit gücü ve döviz pozisyonu kuvvetli olan 5 şirketnin detaylı analizi.
• Odak noktası: Şirketlerin ihracat oranları, döviz hedge mekanizmaları, nakit pozisyonları ve destek seviyeleri.

Genel Piyasa ve Endeks Durumu

• Endeks seviyesi: 10.870 seviyeleri kritik.
• Destek seviyeleri:

  Seviyeler	Açıklama
  10.840	Bollinger bandı orta kanal kırılması anlamına gelir, aşağı yönlü riskli.
  10.600-1600	Bu seviyelerin altına inilirse destek aktif olma ihtimali yüksek.

• Dikkat edilmesi gereken: Bu seviyeler kırılırsa, satış baskısı artabilir.

1. Ford Otomotiv

• Performans: Dün 0,16 puan artış, bugün 0,21 puan yükseliş.
• Destek noktası: 93 Lira (30 kuruş destek seviyesi güçlü ve stabil).
• İhracat ve Döviz: Yüksek ihracat oranı ve nominal bazda rekor kırması, kur artışlarından daha az etkilenmesini sağlar.
• Nakit Durumu:

  İşletme Nakit Akışı	Artış
  26 milyar → 71 milyar	Çok güçlü ve pozitif.

• Fiyat ve değerleme:
  | Fiyat Skoru | 9 üzerinden 6 |
  | Değerlendirme: Ucuz fiyat seviyesinde ve güçlü nakit yapısı.
• Long-term yatırım: 93 Lira seviyesinden alınması uygun, potansiyel yüksek.

2. Enka İnşaat

• Nakit Gücü: Kuvvetli, özellikle yurt dışı işleri ve kur hedge mekanizması ile avantajlı.
• Son dönemdeki hareket:
  | Fiyatlar | 47 TL → 80 TL |
  | Yüzde artış | %70 | (bir yıl içinde) |
• Düzeltme ve destek:
  | Destek seviyeleri | 72.75 TL ve 69 TL |
  | Alım önerisi | Bu seviyelerden alım yapılabilir. |
• Değerleme ve skorlar:
  | Fiyat Skoru | 9 üzerinden 5 |
  | Nakit akışları | 16,5 milyar → 24 milyar |
• Değerlendirme:
  • Çok yüksek büyüme, güçlü nakit ve kar artışı.
  • Yüksek fiyat artışları sonrası düzeltme beklentisi.
  • Potansiyel: 70 TL ve alt seviyelerden alım uygun.

3. ASELSAN

• Performans: 2024’te 60 TL’den 200 TL’ye, 2025 Haziran’da 140 TL’den 210 TL seviyelerine yükselmiş.
• Son durumu: Eylül sonunda 210 TL’den 180 TL’ye düzeltme.
• Değerleme ve fiyat skoru:
  | Fiyat Skoru | 9 üzerinden 5 |
  | Notlar | Düzeltme ve kısa vadeli kar realizasyonu. |
• Destek seviyeleri:
  | 170 TL ve 160 TL | Bu seviyelerden alım önerilebilir. |
• Nakit ve işletme:
  | Nakdi akışlar | 16,5 → 23 milyar |
  | Fiyat skoru | 40’lar bandında (düzelmiş seviyelerde). |
• Değerleme modeli:
  • Model 1 daha tutarlı ve stabil.
  • Güncel fiyatlar makul seviyede, alım fırsatı doğabilir.

4. Coca-Cola

• Performans: 45 TL seviyesinden önemli yükseliş, %23 artış.
• Destek seviyeleri:
  | 51,5 TL | En ideal alınabilir seviyeler. |
• Fiyat skoru:
  | 50’ler bandında. | Düzeltme sonrası 40’lara yaklaşabilir. |
• İşletme ve finans:
  | Nakit akışları | 26,6 → 32,2 milyar |
  | Büyüme ve kar artışı | Güçlü ve düzenli büyüme. |
• Değerleme ve potansiyel:
  • Düşük fiyat seviyeleri ve güçlü temel.
  • Alım için uygun seviyeler: 51,5 TL civarı.

5. Enerjisa

• Genel durumu: Pahalı kalan şirketler arasında.
• Destek seviyeleri:
  | 75 TL | Ufak destek. |
  | 70 TL | Ana destek seviyesi. |
• Düzeltme ve alım önerisi:
  | %9,5’luk düzeltme gerekliliği. |
  | 70 TL civarında alınabilir. |
• Fiyat skoru ve nakit:
  | Fiyat skoru | 35-40 bandında. |
  | Nakit akışları | 26,6 → 32,2 milyar. |
• Değerlendirme:
  • Şirketin nakit ve büyüme potansiyeli yüksek.
  • Düzeltmeler ve seviyeler yakalanırsa uygun alım fırsatları doğar.

Sonuç ve Öneriler

• Şirketlerin temel göstergeleri:
  • Yüksek nakit gücü, güçlü ihracat oranları ve kur hedge mekanizmalarıyla avantajlılar.
  • Güncel fiyat seviyeleri, destek seviyeleri ve fiyat skorları dikkate alınmalı.
• Alım seviyeleri:

  Şirket	Tavsiye edilen alım seviyeleri
  Ford Otomotiv	93 TL
  Enka İnşaat	69-72 TL
  ASELSAN	170-160 TL
  Coca-Cola	51,5 TL
  Enerjisa	70 TL

• Değerlendirme:
  • Potansiyel yüksek olan hisse seçimleri, destek seviyeleri ve temel finansal göstergelerle uyum sağlanmalı.
  • Güncel fiyatlar ve piyasa koşulları yakından takip edilmelidir.

Not: Bu analizler, gelecekteki fiyat hareketlerini garanti etmez, yatırım kararları dikkatli ve kendi araştırmanızla yapılmalıdır.